ТОРГОВЫЕ СТРАТЕГИИ
Для начинающих
4. Три экрана Александра Элдера
Теория Система трёх экранов была разработана Александром Элдером, и использовалась для работы начиная с 1985 года. Данная система была впервые предложена публике в 1986 году в одной из статей в журнале «Futures».
Система трёх экранов (ТЭ) проверяет каждую сделку в трёх тестах или на трёх экранах. Используя данную стратегию, мы будем рассматривать все потенциальные сделки в нескольких временных масштабах. В итоге на рынке отрабатываются сделки, которые прошли все три экрана, что позволяет заключать сделки с высокой вероятностью успеха, т.е. с положительным математическим ожиданием. Данная стратегия объединяет в себе как методы слежения за трендом, так и контртрендовые методы.
Трендследящие индикаторы и осцилляторы Зачастую начинающие трейдеры ищут волшебный единственный индикатор, позволяющий делать деньги. И используя тот или иной индикатор, некоторое время он позволяет извлекать прибыль, но когда полоса везения заканчивается, новички отдают всю прибыль обратно и уходят в минус. Потом они отправляются на поиск следующего «супер инструмента». Рынки слишком сложны, чтобы их можно было проанализировать единственным индикатором.
На одном и том же рынке разные индикаторы дают противоречивые сигналы. Трендследящие индикаторы дают сигналы покупать во время подъёмов цен, а осцилляторы показывают перекупленность и дают сигнал продавать. Во время снижения цен трендследящие индикаторы дают сигналы «на продажу», а осцилляторы показывают перепроданность и дают сигналы покупать.
С другой стороны, трендследящие индикаторы дают прибыль, когда на рынке есть движение. Но дают ложные убыточные сигналы в коридоре цен. Осцилляторы дают прибыль в коридоре цен, но дают преждевременные и опасные сигналы, когда рынок входит в тренд. Система ТЭ объединяет в себе индикаторы этих двух типов так, чтобы отфильтровывать их недостатки, но сохранить сильные стороны.
Выбор временного масштаба: фактор пять При изучении графиков разных таймфреймов мы можем столкнуться с принципиальной дилеммой, которая вызывается тем, что тренд может идти вверх и вниз одновременно, в зависимости от того, на график какой длинны мы смотрим. То есть на дневном графике мы можем наблюдать рост, а на недельном графике медвежий тренд и наоборот. Потому трейдеру приходится работать с противоречивыми сигналами от графиков разных временных масштабов.
Для работы по системе ТЭ мы будем пользоваться так называемым фактором 5. Суть заключается в том, что каждый масштаб связан с более крупным и более мелким множителем 5.
Для начала каждый трейдер должен решить, в каком масштабе он будет работать. По стратегии ТЭ это будет средний масштаб. Длинный масштаб будет в пять раз длиннее, а короткий масштаб в пять раз короче.
Если вы хотите работать позиционно, т.е. удерживать позицию в течении нескольких дней или недель, тогда ваш средний масштаб будет выражен дневными графиками. В одной торговой неделе пять торговых дней, потому недельные графики будут длинным временным масштабом. Часовыми графиками мы будем пользоваться при работе с коротким масштабом.
Внутридневные трейдеры также могут использовать данный принцип. Для них графики длинной 10 минут будут средним масштабом, часовые будут длинным масштабом и 2х минутные коротким масштабом.
Первый экран: прилив рынка При работе по стратегии ТЭ мы начинаем с анализа графика более крупного масштаба, примерно на пять порядков крупнее, чем тот, на котором мы будем работать. Большинство позиционных трейдеров уделяют внимание только дневным графикам и, как правило, они смотрят на одни и те же данные за несколько месяцев. Если же мы начнём рассматривать недельные графики, то наше поле зрения будет намного больше чем у наших конкурентов.
На первом экране стратегии ТЭ мы будем использовать трендследящие индикаторы для выявления долгосрочных трендов. Система в оригинале использует наклон недельной MACD, для выявления рыночных волн. Наклон определяется соотношением между соседними барами MACD-гистограммы. Наклон вверх говорит о «бычьем» направлении и следует играть на повышение. Наклон вниз говорит о силе «медведей» и в таком случае следует работать только «на продажу».
Движение MACD-гистограммы вверх или вниз означает изменение означает для нас изменение тренда. Более сильные сигналы для покупки дают движения вверх снизу нулевой линии, чем расположенные над ней. Более сильные сигналы к продаже, в свою очередь, дают движения вниз над нулевой линией, чем происходящие под ней.
Также можно определять направление тренда другими способами, например использовать для этой цели скользящие средние. Вы можете использовать любой указатель тренда если сначала рассматриваете тренды на недельных графиках, а затем ищите на дневных графиках только те сделки, которые идут в направлении тренда.
Экран один: определите направление тренда с помощью трендследящего индикатора и работайте строго в его направлении.
Второй экран : волна рынка Второй экран определяет идущее против основного тренда. Если основной тренд направлен вверх, то спады на втором экране дают основания для покупки и наоборот, если основной тренд направлен вниз, подъёмы на втором экране дают повод для продажи. Например, когда недельный тренд направлен вверх , мы будем покупать на дневных спадах и мы будем продавать, если недельный тренд направлен вниз,а на дневном графике подъём.
На втором экране мы будем использовать осцилляторы, чтобы найти отклонения от основного тренда. Осцилляторы дают сигналы к покупке, когда рынок падает, и к продаже, когда рынок растёт. Второй экран данной стратегии позволяет отрабатывать только те сигналы, которые соответствуют основному тренду.
Экран два: постройте осциллятор на графике. Когда основной тренд направлен вверх, используйте спады для поиска возможностей купить, а во время спадов на графике первого экрана, используйте подъёмы цен для продаж.
Мы предлагаем использовать стохастик для работы со вторым экраном. Данный индикатор есть во всех пакетах технического анализа и оптимально подходит для данной роли. В классическом варианте, когда основная линия стохастика падает ниже уровня30, он показывает область перепроданности и даёт сигналы для покупки. Если же основная линия стохастика поднимается выше уровня 70, он показывает перекупленность и даёт сигналы для продажи.
Третий экран: вход в рынок Как говорит сам доктор Элдер «Первый экран Системы Трех Экранов определяет направление рыночного прилива по недельным графикам . Второй экран определяет волны, идущие против прилива, по дневным графикам. Третий экран определяет рябь, идущую по волнам в направлении прилива. Он использует движение цен в течение дня для определения точного момента выхода на рынок.»
Для работы на третьем экране не требуются какие-либо технические инструменты. Мы будем использовать данный график для входа в рынок, когда первый и второй экраны дали сигналы к покупке или продажи. Третий сигнал называется методом смещаемой покупки или смещаемой продажи, в зависимости в какую сторону мы будем работать.
Для покупки необходимо разместить стоп-приказ на покупку на несколько пунктов выше максимума предыдущего бара. Если рынок пойдёт вверх то мы войдём в рынок автоматически, если рынок продолжит идти вниз то мы смещаем приказ вниз на максимум следующего бара. Мы будем продолжать понижать стоп-покупку до тех пока не войдём в рынок или пока сигнал не исчезнет.
Для продажи делаем всё с точность до наоборот. Размещаем стоп-приказ на продажу на несколько пунктов ниже минимума предыдущего бара и если мы не входи в рынок, то понижаем стоп-приказ на минимум следующего бара, пока не войдём в рынок или не исчезнет сигнал на продажу.
Экран три: когда тренд на первом экране направлен вверх, а осциллятор находится в зоне перепроданности используйте смещаемый стоп-приказ на покупку. Когда тренд на первом экране направлен вниз, а осциллятор на втором экране находится в зоне перекупленности, используйте смещаемый стоп-приказ на продажу.
Защита позиции : установка приказа стоп-лосс Система трёх экранов требует от нас установки очень жёстких защитных остановок. Если мы встали на покупку, то необходимо разместить стоп-лосс на несколько пунктов ниже минимума текущего или предыдущего бара, в зависимости от того какой ниже. Если мы продаём, то необходимо поместить стоп-лосс на несколько пунктов выше максимума текущего или предыдущего баров, в зависимости от того какой выше.
Как только рынок пошёл в нашу стороны необходимо перенести стоп-лосс в точку безубыточности. В дальнейшем мы можем перемещать стоп-лосс так, чтобы защитить 50% ожидаемой прибыли.
Практикум В данной статье мы обсудим практические аспекты работы по стратегии трёх экранов Элдера. Мы будем использовать подход, описанный как стратегия трёх экранов, на валютном рынке для работы внутри дня.
Основным таймфреймом для работы у нас будет 5ти минутный график, потому первым экраном у нас будет график с таймфреймом в 5ть раз больший, чем наш основной таймфрейм. Данное условие известно нам, как фактор 5ть. Для удобства мы будем пользоваться 30ти минутным графиком, хотя если быть точными, мы должны использовать график с таймфреймом 25 минут.
Определять тренд мы будем с помощью индикатор MACD c входящими настройками 13-34-9. Мы специально сделали MACD несколько помедленнее, так как мы будем работать внутри дня, и пытаемся снизить влияние рыночного шума и увеличить точность наших сигналов. Основным сигналом для нас будет наклон гистограммы MACD. Если текущий бар выше предыдущего, то мы должны работать на покупку, если текущий бар ниже предыдущего, то мы должны работать на продажу.
Далее мы будем работать со вторым экраном. Второй экран у нас будет отражать наш рабочий таймфрейм 5ть минут. На 5ти минутном графике мы будем искать откаты от доминирующей тенденции, которую мы определили на 30ти минутном графике. Для этого мы будем использовать стохастик с настройками %D-5, %K-3, Замедление-3. Также мы будем использовать уровни перекупленность/перепроданность 70/30.
Copyright © 2012 Easyfx.narod.ru All rights reserved
